年金险也可以分两类：非分红、分红。

非分红年金险，是最简单的形态,我们可以称之为纯年金险。

这是所谓理财型保险，最简单的形态。

这种年金险，就是交钱，领钱。

不管是每年一点一点领，还是到某个时候一次性领，领的总比交的多，多的部分就是收益。

领取条件、每期领多少，一般是固定的。所以叫“年金”。

持有年金险，可以看成一份金融资产，或者房产。

而这份资产分内外两部分：外就是领取的金额;内则是现金价值。

领取金额，就是字面意思，就是每年能领到的钱，相当于房子收到的租金。

而现金价值，则是沉淀在年金里的利益，相当于房子的现价。

现金价值也是退保的时候能拿到的钱。

一般来说，领取金额和现金价值，两者很难同时优秀。

这也好理解，一套房子，租得狠了，隔成单间让十几个人住，几年下来有点老化、损耗，很正常，卖的时候多少回折价;

如果是偶尔出租收租金，房子保养得好，卖的价格自然就高一点。

一个道理：领取的金额多了，现金价值也就剩余得少，领得少，留存的现金价值就多。

不同的产品，侧重点不一样，适合的人群也不一样。

而年金险的总体收益取决于“预定利率”。

国内目前市面上最高的预定利率是4.025%(简单理解，长期复利收益在4%左右)。

自去年12月银保监会约谈各大保司精算师后，不在批准预定利率4%以上的年金产品，所以今后比较长一段时间内，非分红年金最高的预定利率会在3.5%左右。

以主流年金险动辄数十年的保障期看，收益还算可观。

年金险最重要的作用，并不是赚取收益，而是实现资金的跨时间调配。

这是一张人生财富收支图。

金色代表支出曲线，蓝色代表收入。

从出生起，人就在不断花钱，直到身故。

只是前20多年是父母在负担。

而赚钱，却只有20多岁，到60、70岁之前的时间。

也就是说，我们要在这30、40多年的时间里，赚够余生要花的钱。

而且这不止是自己够用，还包括未来供养家庭、孩子、长辈的开销。

这不光考验赚钱能力，更需要良好的资产规划能力。

否则赚多少花多少，未来负担大了、退休了，怎么办?

年金险最大的功能就在这里：养老，孩子教育。

于是，管养老的叫做养老金，管孩子教育的叫做教育金。

对于纯年金险来说，优点非常明显：

所有收益都白纸黑字写在合同上，承诺的钱就一定能拿到。

所以大家只要买的是预定利率高的产品，那么长期持有，用来养老、给子女作教育储备，还是不错的。

纯年金险也不是没有缺点：

短期收益能力差，所以回本比较慢。

在还处在缴费期的头两年，现金价值可能还赶不上已缴保费。要让现金价值增长到可观的水平，需要比较长的时间。

而且年金险流动性相对较差。不过除了每年领取，中途如果碰到大笔支出也不是没有办法：退保或者保单贷款。

退保可以一次性拿回现金价值，不过今后就不能每年领取了；

而保单贷款一般可以取得现金价值80%的资金，第二年领取日之前还款，不影响领取年金和现金价值的增长。

配置建议：这类纯年金产品是目前最推荐的。

如果选到了高预定利率的产品，用年金险养老的目的还是基本能达成的。

但正是因为纯年金险短期收益弱，回本较慢，为了弥补这个缺陷，在年金保险发展过程中，有了“分红型”和“万能账户”这两个解决方案。